Ayer, como se esperaba, el BCE anunció que mantendrá sus tipos de interés iguales. La inflación de Japón decepciona, pero el desempleo mejora. Estados Unidos también entregó ayer algunos conjuntos de datos importantes, que fueron uno de los factores que ayudaron a las acciones estadounidenses a cerrar en verde. Canadá entregará su cifra mensual de PIB para el mes de agosto.
El BCE está preocupado
Ayer, como se esperaba, el BCE anunció que mantendrá sus tipos de interés iguales. El tipo de la facilidad de depósito se mantuvo en el -0,50% y el tipo de interés en el 0,00%. Pero, como mencionamos ayer y a principios de esta semana, se esperaba que el Comité estuviera muy preocupado por la situación actual de la pandemia. Según los comentarios de Christine Lagarde hechos ayer, durante la conferencia de prensa del BCE, que siguió 45 minutos después del anuncio de tipos, dijo que el Banco entiende que el resurgimiento del virus presenta nuevos desafíos por delante. También agregó que los consumidores son cautelosos y que el virus está afectando a las empresas. El BCE también está dispuesto a ajustar sus instrumentos a fin de respaldar mejor la economía. Todo eso sugiere que el BCE podría tomar medidas en diciembre, cuando el Comité de Política Monetaria se reúna por última vez este año.
En el lado positivo, hoy obtendremos algunos conjuntos de datos económicos clave de la eurozona. Se publicarán las cifras preliminares de inflación y las cifras del PIB. Hasta ahora, los únicos pronósticos que tenemos son para la lectura del IPC interanual de octubre, que se espera que sea la misma que la anterior, en -0.3%, y la cifra del PIB del tercer trimestre, que se cree que también se mantuvo igual, en -15,0%. Dicho esto, según el comentario de ayer de Christine Lagarde, la cifra preliminar del PIB podría resultar una sorpresa. Si es así, puede ayudar al EUR / USD a estabilizarse, después de la caída de ayer.
PIB preliminar de EEUU
Estados Unidos también publicó ayer algunos conjuntos de datos importantes, que fueron uno de los factores que ayudaron a las acciones estadounidenses a cerrar en verde. La cifra preliminar del PIB trimestral del tercer trimestre se situó en + 33,1%, superando la previsión inicial de + 31,0%. El número real estableció un nuevo récord, mostrando la mayor tasa de expansión de la historia. Ha sido la recuperación más rápida del segundo trimestre, que registró una caída récord, del -31,4%. Las solicitudes iniciales de desempleo en Estados Unidos también fueron positivas , siendo 751k frente a las 775k pronosticadas. Dicho esto, las continuas afirmaciones fueron una ligera decepción, llegando a 7756k, en lugar de los 7700k pronosticados. Aunque los datos parecen algo positivos, aún así, están siendo superados por el problema del coronavirus, que obliga a los gobiernos a implementar medidas de bloqueo.
La inflación de Japón decepciona, pero el desempleo mejora
Durante la mañana asiática de hoy, recibimos varios conjuntos de datos de Japón. El país cumplió con su cifra de desempleo de septiembre, que fue del 3,0%, mejor que el 3,1% esperado. Sin embargo, las cifras de inflación no fueron las mejores. La cifra interanual del IPC básico de Tokio se mostró como se esperaba, al -0,5%, pero la lectura anterior fue solo al -0,2%. El IPC anual general también fue una decepción, ya que se situó en -0,2%, cuando el anterior estaba en + 0,2%. Sin embargo, en la nota positiva, la cifra de producción industrial mensual japonesa subió a + 4.0%, cuando la expectativa inicial era de + 3.2%. En general, los datos japoneses resultaron ligeramente positivos y vimos al yen fortalecerse esta mañana. Dicho esto, dado el estado de refugio seguro del yen, no está claro si la moneda atrajo interés de compra debido a los datos mejores de lo esperado o debido a los temores de bloqueo. Nos inclinamos algo hacia el segundo escenario, debido a la actividad negativa que se ha visto esta semana en el mundo de la renta variable.
NZD/JPY – Análisis Técnico
El NZD / JPY continúa cediendo terreno, mientras cotiza por debajo de una línea de resistencia a la baja a corto plazo tomada desde el máximo del 27 de octubre. Mientras esa línea bajista permanezca intacta, nos mantendremos bajistas, al menos con la perspectiva a corto plazo.
Una nueva movimiento por debajo del nivel de 68,97, que es el mínimo de ayer, puede interesar a los vendedores para unirse al juego. Si es así, el NZD / JPY podría derivar al nivel de 68.63, marcado por el punto más bajo de septiembre. Ese nivel puede proporcionar inicialmente un apoyo decente, posiblemente dando como resultado un pequeño rebote. Si es así, el par podría ir por una ligera corrección al alza, sin embargo, si la línea a la baja antes mencionada permanece intacta, eso podría aplicar nuevamente una presión bajista sobre el par. Otra caída puede empujar la divisa por debajo del nivel de 68.63, una ruptura del cual podría preparar el escenario para un movimiento al nivel de 68.42, marcado por el mínimo del 24 de junio.
Alternativamente, si la divisa rompe la línea bajista discutida anteriormente y luego sube por encima del nivel de 69.21, marcada por el mínimo del 15 de octubre y por un mínimo intradía de hoy, eso puede asustar a los bajistas del campo temporalmente, permitiendo que más compradores salte. El NZD / JPY podría entonces viajar al nivel de 69.44, o al de 69.52, marcado por el máximo de ayer. Inicialmente, el par podría mantenerse allí, pero si la compra no se detiene allí, el próximo objetivo posible podría estar en 69.86, que está marcado por un mínimo intradiario del 28 de octubre.
Nasdaq 100 –
El Nasdaq 100, junto con otros índices, sigue bajo presión vendedora esta semana, debido a la pandemia. Desde el punto de vista técnico, el Nasdaq 100 todavía cotiza por debajo de una línea de resistencia a la baja a corto plazo trazada desde el máximo del 13 de octubre. Aunque podríamos ver una recuperación al alza, mientras esa línea bajista permanezca intacta, continuaremos apuntando a la baja.
Una pequeña corrección podría poner a prueba el nivel de 11215, marcado por los mínimos del 2 y 6 de octubre, lo que podría proporcionar una zona de resistencia. Si es así, esto puede resultar en otro escenario , posiblemente enviando el índice al área de 11028, marcada por el máximo del 24 de septiembre. Si la venta no termina ahí, el próximo objetivo potencial podría estar en 10831, marcado por el mínimo del 25 de septiembre.
Con el fin de desviar nuestra atención hacia algunas áreas mayores , preferiríamos esperar a que se rompa la línea a la baja antes mencionada y una subida por encima del nivel de 11472, marcada por el máximo del 29 de octubre. Tal movimiento podría abrir el camino hacia el nivel de 11635, una ruptura del cual podría preparar el escenario para un movimiento al nivel 11800. Ese nivel está marcado por el mínimo del 16 de octubre y el máximo del 20 de octubre.
Eventos para el resto del día
Más tarde hoy, obtendremos las cifras de PCE de los EE. UU., tanto centrales como principales. Actualmente no hay un pronóstico disponible para la lectura del dato, pero se cree que el número básico interanual ha mejorado en una décima por ciento, pasando de + 1.6% a + 1.7%. Sin embargo, se espera que la lectura de PCE de MoM principal se haya deslizado de + 0.3% a + 0.2%.
Canadá publicará su cifra mensual de PIB para el mes de agosto. La expectativa actual es una peor cifra, pasando del + 3,0% anterior al + 0,9%. Si la lectura real sale como se pronosticó, o por debajo de ella, eso puede resultar negativo para el dólar canadiense, que podría perder algo de terreno frente a algunas de sus principales contrapartes.